Jumat malam melihat berlanjutnya volatilitas di pasar Eropa karena ketidakstabilan politik yang lebih besar sementara Wall Street tidak dapat melanjutkan rekor tertingginya karena ekspektasi suku bunga yang moderat. USD awalnya naik tetapi melepaskan banyak kenaikannya di akhir sesi tetapi sebagian besar mata uang utama tetap dalam kondisi tertekan dengan dolar Australia yang kembali terjebak di level 66 sen.
Imbal hasil Treasury 10 tahun kembali terkoreksi, turun 5 poin ke level 4,2% sementara harga minyak relatif tidak berubah dengan Brent crude ditutup tepat di atas level $82USD per barel. Namun, emas mampu menutup beberapa kerugian dengan kenaikan $30 lebih tinggi dan tetap berada di atas level $2300 USD per ons.
Melihat pasar dari sesi hari Jumat di Asia, di mana pasar saham daratan Cina terlihat ragu-ragu lagi dengan Shanghai Composite turun sedikit sementara Hang Seng Index telah memulai kembali aksi jualnya, ditutup sekitar 0,6% lebih rendah menjadi 17.998 poin.
Grafik harian Indeks Hang Seng mulai terlihat lebih optimis dengan pergerakan harga yang terkumpul di level 16.000 poin sebelum menembus level tersebut di sesi sebelumnya karena mencoba untuk mencapai level tertinggi akhir tahun 2023 di 17.000 poin dengan garis tren turun yang ditembus. Pergerakan harga terlihat terlalu berlebihan tetapi retracement ini sekarang mengambil beberapa panas dari pasar tetapi perlu segera berhenti sebelum bergerak ke mode korektif:
Sementara itu, pasar saham Jepang sedang mencoba keluar dari pola bertahan dengan Nikkei 225 naik 0,2% menjadi 38814 poin.
Aksi harga telah mengindikasikan pembulatan puncak pada grafik harian dengan momentum harian yang menelusuri kembali dari pembacaan overbought dengan penembusan bulan lalu di atas level 40.000 poin yang hampir sepenuhnya teratasi. Resistance jangka pendek telah dipertahankan dengan aksi harga jangka pendek saat ini rebound dari support sebelumnya di level 39000 poin dengan momentum jangka pendek yang masih positif meskipun futures mengindikasikan penurunan pada pembukaan:
Saham-saham Australia mengakhiri minggu ini dengan catatan yang lebih lemah dengan ASX200 turun 0,3% menjadi 7724 poin.
SPI berjangka turun 0,2% mencerminkan pergerakan kecil pada hari Jumat di Wall Street. Grafik harian menunjukkan potensi terbentuknya pola kepala dan bahu bearish dengan support harian ATR yang ditembus sementara, membawa aksi harga kembali ke level support Februari pada pertengahan April. Momentum akhirnya keluar dari kondisi oversold dan saat ini rebound kembali ke zona positif dengan kemungkinan kembali ke level 7900 poin, namun resisten di atas level tersebut masih menunggu:
Pasar Eropa menjadi sangat tidak stabil dengan kembalinya sisi negatif di seluruh benua dengan Indeks Eurostoxx 50 turun 2% dan ditutup pada 4839 poin.
Grafik harian menunjukkan aksi harga keluar dari tren setelah menembus level tertinggi 4600 poin di awal Desember dengan momentum harian yang menelusuri kembali ke fase jenuh jual. Hal ini terlihat berubah menjadi penembusan yang lebih besar dengan support di level 4900 poin yang cukup kuat dengan resistensi yang masih menjulang di penghalang 5000 poin. Support ATR telah diambil di sini yang tidak menyenangkan:
Wall Street tidak dapat melanjutkan kenaikannya secara keseluruhan meskipun NASDAQ naik 0,1% sementara S&P500 kehilangan hampir 0,2% untuk tetap berada di atas level 5.400 poin.
Grafik empat jam menunjukkan rebound pada Jumat malam menghadapi banyak keraguan di level 5.300 poin dengan momentum jangka pendek yang siap untuk meluncur lebih tinggi. Fase konsolidasi dengan penembusan kecil kini memiliki kaki karena level target 5400 poin tersapu:
Pasar mata uang saat ini sepenuhnya kembali ke dalam cengkeraman USD karena rilis PPI yang ditunggu-tunggu setelah rilis CPI sebelumnya telah membalikkan King Dollar kembali dengan semua mata uang utama jatuh kembali semalam, dipimpin oleh Euro yang mungkin membantu karena ketegangan politik di benua tersebut. Euro meluncur naik melalui level 1,08 pada rilis CPI namun ini semua diambil kembali dan kemudian beberapa kembali ke posisi terendah pasca rilis NFP di bawah level pertengahan 1,07 sebagai gantinya.
Mata uang serikat sebelumnya mencapai titik terendah di level 1,07 pada awal April sebagai aksi harga jangka menengah dengan pembalikan aksi harga kembali ke level 1,09 sebelum inflasi. Support jangka menengah di level pertengahan 1,07 masih kokoh namun mungkin akan mendapat tekanan yang meningkat dari sini:
Pasangan USDJPY mampu bertahan namun gagal membuat level tertinggi sesi baru semalam, hanya menembus level 157 pada pagi ini.
Momentum jangka pendek telah keluar dari kondisi oversold namun belum positif dengan aksi harga yang menunjukkan jeda lebih lanjut atau rollover di sini sebelum cetak dengan pergerakan ini membawa pasangan ini kembali ke titik akhir minggu lalu. Volatilitas ini berbicara banyak karena menunjukkan level 158 yang menjulang sebagai resistance jangka panjang secara keseluruhan dengan lebih banyak pergerakan harga dalam kisaran yang diharapkan:
Dolar Australia juga mengembalikan sebagian besar kenaikan pasca CPI dengan kegagalan untuk kembali ke level tertinggi mingguan sebelumnya, berakhir tepat di atas level 66 di akhir sesi.
Sejauh ini Peso Pasifik belum dapat mengambil keuntungan dari pelemahan USD dengan momentum yang nyaris tidak berada di zona positif dalam beberapa minggu terakhir dengan pergerakan harga yang berputar-putar di sekitar level pertengahan 66 sen sebagai titik kontrol. Saya masih berpendapat bahwa harga masih berada di sini karena harga kembali ke level pertengahan setelah pidato Ketua Fed Powell, jadi perhatikan level 66 yang terancam kembali:
Pasar minyak masih berusaha keras untuk keluar dari mode koreksi dengan minyak mentah Brent yang bertahan stabil semalam untuk tetap sedikit di atas level $82USD per barel setelah sebelumnya turun ke level $76 minggu lalu di tengah volatilitas pasar.
Setelah menembus di atas level $83 bulan lalu, pergerakan harga terhenti di atas level $90 menunggu penembusan baru karena momentum harian memudar dan kemudian menelusuri kembali ke pengaturan netral. Perhatikan support ATR harian di level $86 yang masih ditembus dan kemungkinan akan menjadi resistance untuk beberapa waktu dengan momentum jangka pendek yang masih cukup negatif:
Emas hanya mengalami rebound ringan pada rilis CPI dengan kenaikan menuju level pertengahan $2300 USD per ons, namun tidak mampu bertahan, berguling seperti yang diharapkan hingga hampir menembus level terendah Senin pagi.
Masih menjadi korban terbesar dari laporan pekerjaan AS pada Jumat malam, logam mulia ini telah memantul dari level terendah mingguannya dengan momentum jangka pendek yang kini netral namun belum menembus resistensi ATR jangka pendek di atas:
