Archer DM: Saham Sektor Pertanian Ini Diprediksi Capai Tertinggi Baru di 2022

Artikel ini ditulis khusus untuk Investing.com

• ADM Probes di Atas $70 Per Saham

• Laba Mengesankan Dan Dividen Menarik

• Memberi Makan Dunia di Saat Inflasi

• Biofuel Menambahkan Dimensi Lain untuk ADM

• Perusahaan Multinasional Ini Merupakan Kepemilikan Inti

Komoditas pertanian memberi makan lebih dari 7,872 miliar orang di dunia. Ketika negara-negara mengatasi perubahan iklim, produk pertanian semakin menyediakan sumber energi alternatif dan terbarukan.

Sementara petani di seluruh dunia menanam tanaman setiap tahun untuk memenuhi permintaan makanan dan energi planet kita yang terus meningkat, empat perusahaan mendominasi proses penanaman, pelayanan, dan banyak sektor pertanian.

• Archer Daniels Midland

• Bunge Limited

• Cargill (milik pribadi)

• Louis Dreyfus (milik pribadi)

Pada tahun 2020 dan 2021, tiga pasar biji-bijian dan minyak sayur teratas membukukan keuntungan yang mengesankan. Kedelai AS Berjangka naik 39,48% pada 2020 dan bertambah 1,03% lagi pada 2021. Jagung AS Berjangka bergerak 24,82% pada tahun 2020 dan 22,57% pada tahun 2021. Berjangka gandum soft red winter CBOT bergerak 10,81% lebih tinggi pada tahun 2020 dan 20,34% lebih tinggi pada tahun 2021. Tekanan inflasi telah mendorong harga produksi lebih tinggi, karena meningkatnya harga pupuk, energi, tenaga kerja, transportasi dan tanah. Harga produk pertanian meningkat karena kenaikan biaya produksi dan inflasi.

Sementara itu, pengolah komoditas pertanian terkemuka telah melihat keuntungan mereka melonjak. Saham Archer-Daniels-Midland Company (NYSE:ADM) diperdagangkan pada level tertinggi baru di atas $70 pada awal 2022, dan trennya tetap lebih tinggi.

ADM Probes di Atas $70 Per Saham

Sebelum awal 2021, harga tertinggi sepanjang masa dalam saham ADM adalah $53,91 yang dicapai pada Desember 2014. Pada Maret 2020, ketika pandemi mencengkeram pasar di semua kelas aset, ADM turun ke level terendah $28,92 per saham. Sejak itu, ADM naik ke level tertinggi baru sepanjang masa dan terus naik. Harganya naik lebih dari dua kali lipat sejak terendah Maret 2020.

ADM Long-Term Chart.

ADM Long-Term Chart.

Sumber: Barchart

Seperti yang diperlihatkan pada grafik, ADM mencapai tertinggi baru di $71,55 tanggal 14 Januari. ADM membentuk pergerakan higher low and higher high sejak terendah Maret 2020.

Laba Mengesankan dan Dividen Menarik

Pada $71,55 per saham, kapitalisasi pasar ADM hanya di atas $40 miliar. Perusahaan membayar dividen kepada pemegang saham sebesar $1,48 setiap tahun, yang berarti laba 2,22%. Pendapatan ADM secara konsisten mengalahkan perkiraan analis.

ADM Earnings 2020-2021.

ADM Earnings 2020-2021.

Sumber: Yahoo Finance

Grafik menunjukkan bahwa ADM telah memberikan pendapatan di atas perkiraan konsensus selama empat kuartal berturut-turut. Analis memperkirakan perusahaan akan melaporkan laba per saham sebesar $1,32 untuk Kuartal ke 4 tahun 2021 minggu depan hari Selasa, 25 Januari menjelang pembukaan.

Sebuah survei terhadap 15 analis di Investing.com memiliki target harga rata-rata $70,64, dengan target mulai dari $63 hingga $80 per saham.

ADM Consensus Estimate

ADM Consensus Estimate

Chart: Investing.com

Mayoritas analis yang disurvei memberikan peringkat 'Unggul' pada saham.

Memberi Makan Dunia di Saat Inflasi

Pekan lalu, Biro Statistik Tenaga Kerja AS melaporkan bahwa Indeks Harga Konsumen naik 7% pada tahun 2021, level tertinggi dalam empat dekade. IHK Inti, yang tidak termasuk makanan dan energi, bergerak 5,5% lebih tinggi, jauh di atas target rata-rata Federal Reserve sebesar 2%. Data Indeks Harga Produsen terbaru yang mengukur harga grosir barang dan jasa naik hampir 10% pada tahun 2021.

Fed telah bergerak untuk mengatasi tekanan inflasi yang meningkat dengan mempercepat pengurangan QE, dan menyiapkan suku bunga dana Fed 0% pada pertemuan FOMC Maret. Bank sentral kemungkinan akan beralih dari pelonggaran kuantitatif ke pengetatan. Mereka sedang bergerak untuk mengurangi neraca yang membengkak dengan membiarkan sekuritas utang bergulir dan tidak menggantinya pada saat jatuh tempo.

Harga pangan naik pada tahun 2020 dan menjadi lebih mahal lagi pada tahun 2021. Harga kedelai, jagung, dan gandum naik ke level tertinggi beberapa tahun tahun lalu. Selama dua tahun terakhir, minyak sayur dan biji-bijian berjangka membukukan kenaikan persentase dua digit. Kedelai, jagung, dan gandum soft red winter CBOT naik ke harga tertinggi sejak 2012 selama 2021.

Selama periode tersebut, sebagian besar harga biji-bijian lainnya telah membukukan kenaikan persentase dua digit. Naiknya harga pertanian berarti bullish bagi ADM, sebuah perusahaan yang merupakan supermarket bagi dunia, memenuhi kebutuhan nutrisi dari pasar yang terus meningkat karena pertumbuhan populasi.

Biofuel Menambahkan Dimensi Lain Untuk ADM

ADM telah menjalankan bisnisnya sejak 1902, kantor pusatnya di Chicago—pusat pasar pertanian.

Mengatasi perubahan iklim melalui sumber energi alternatif dan terbarukan meningkatkan lanskap bisnis ADM. Situs web perusahaan menyatakan:

“Saat ini, biofuel seperti etanol dan biodiesel adalah bahan bakar transportasi alternatif utama yang tersedia bagi konsumen, dan ADM adalah produsen utama etanol dan biodiesel.”

Pasar bullish dalam komoditas pertanian, kenaikan inflasi dan mengatasi perubahan iklim menciptakan badai bullish yang hampir sempurna untuk Archer Daniels Midland, dan keuntungannya akan terus melonjak.

Perusahaan Multinasional Ini Merupakan Kepemilikan Inti

ADM adalah perusahaan AS, tetapi tentakelnya menjadikannya pemimpin dunia dalam agribisnis bersama Bunge Limited (NYSE:BG) serta Cargill dan Louis Dreyfus, perusahaan milik pribadi. Keempat perusahaan tersebut mendominasi sektor pertanian.

Kapitalisasi pasar ADM sebesar $40 miliar pada 18 Januari hampir tiga kali lipat dari BG. Di level $98,71 per saham, kapitalisasi pasar BG mencapai $13,87 miliar.

Meningkatnya tekanan inflasi akan terus mendukung keuntungan ADM di tahun mendatang dan kemungkinan akan mendorong harga saham lebih tinggi. ADM adalah holding inti untuk portofolio yang mencari perusahaan yang akan mengungguli pasar saham secara keseluruhan di saat inflasi.